Везде
US Economy: Long-term trends of development and challenges
Table of contents
Annotation Estimate Publication content
References Comments
Share
QR
Metrics
US Economy: Long-term trends of development and challenges
Annotation
PII
S207054760030800-7-1
DOI
10.18254/S207054760030800-7
Publication type
Article
Status
Published
Authors
Victor Supyan 
ORCID: 0000-0001-8819-3940
Occupation: Corresponding Member of the Russian Academy of Sciences; Academic Director for Economic Studies
Affiliation: Georgy Arbatov Institute for U.S. and Canada Studies, Russian Academy of Sciences (ISKRAN)
Address: Russian Federation, Moscow
Edition
Issue 4
Abstract

During first decade of 21st Century it is getting more and more unclear it the USA will succeed to preserve their leading positions in the world economy. The article aims to show the evolution of the leading economic and technological indicators of the USA in the world economy. It is demonstrated that the US still keep their leading positions among most developed countries of the world, especially in such areas as labor productivity, personal incomes and research and development. The same time it is quite clear that the USA meet serious challenges in different areas of economic and social development. It concerns the prospects of US place in a world ranking by GDP (by PPP), the problem of social and income inequality, migration problem, the problem of inefficient and obsolete economic infrastructure. The US Administration has approved several laws aimed to overcome and to mitigate current and future acute challenges.  

Keywords
GDP, personal income, population growth, R&D expenditures, income inequality, economic globalization
Received
21.02.2024
Date of publication
30.04.2024
Number of purchasers
5
Views
203
Readers community rating
0.0 (0 votes)
Cite Download pdf 100 RUB / 1.0 SU

To download PDF you should pay the subscribtion

Full text is available to subscribers only
Subscribe right now
Only article and additional services
Subscription benefits
100 RUB / 1.0 SU
Whole issue and additional services
Subscription benefits
0 RUB / 0.0 SU
All issues and additional services for 2024
Subscription benefits
0 RUB /  SU
1

Введение

 

Последние десятилетия немало говорят и пишут об уменьшении доминирования американской экономики в мире, о нарастающих внутриэкономических и социальных проблемах США. Критики справа, со стороны неолиберальных экономистов, утверждают о губительном влиянии «большого» государства на экономику, потере рыночных стимулов, об угрозе обнищания будущих поколений перед лицом растущего национального долга.
2 Критики слева пишут и говорят о всевластии большого бизнеса и о растущем неравенстве в стране. При этом все стороны идеологического спектра пишут о смерти американской обрабатывающей промышленности и о кончине среднего класса США.
3 Самое интересное в этой ситуации то, что США даже при появлении многих негативных тенденций уверенно сохраняют экономическое доминирование в мире. Более того, по отношению к основным традиционным конкурентам американские позиции укрепляются.
4

Экономические позиции в мире

 

Действительно, если судить о ВВП США по паритету покупательной способности с2016 г., экономика США уже не является крупнейшей в мире. В 2023 г. на долю КНР приходилось 18% мирового ВВП (по ППС), на долю США – 16%. В 1990 г. соответствующие показатели (по ППС) составляли 4% (КНР) и 22% – США. И если для учёта общего объёма потребления товаров и услуг населением обеих стран паритет покупательной способности вполне приемлем, то для оценки конкурентоспособности экономик он вряд ли подойдёт. Он не учитывает главного в конкурентном соревновании товаров и услуг – их качества. В 2022 г. ВВП США составил 25,5 трлн долл., или 25% мирового ВВП по обменному курсу (так же как это было в 1990 г.). Доля Китая составляла в 2022 г. 18%.
5 Ещё более впечатляющим является способность США не только удерживать, но и укреплять своё экономическое доминирование среди других высокоразвитых стран. В 1990 г. доля США составляла 40% ВВП стран – членов «Большой семёрки» (G7). Доля США по номинальному ВВП в 2022 г. среди этих стран выросла до 58%. По паритету покупательной способности она тоже возросла – с 43% в 1990 г. до 51% в 2022 году.
6

Что касается доходов на душу населения, то и по этому показателю США улучшили свой результат. В 1990 г. среднедушевые доходы там были на 24% больше, чем в Западной Европе, в 2022 г. – на 30% больше. Ещё более впечатляющие сравнения с Японией – в 1990 г. среднегодовые доходы были в США на 17% выше, сейчас – на 54%. По данному показателю – среднедушевых доходов – США опережают только небольшие нефтедобывающие страны (Катар, например) и мировые финансовые центры (как Люксембург). Медианные доходы выросли почти так же, как средние. Уровень потребительских расходов в 1990 г. у среднестатистического жителя Великобритании составлял 80% среднего американца, сейчас – 69%1.

1. America's economic outperformance is a marvel to behold. April 13th 2023. Washington, DC. Available at: >>> (accessed 15.11.2023).
7 Разумеется, при оценке достижений страны и особенно уровня жизни, нельзя ограничиваться величиной номинальных доходов. Важным, например, является доля ВВП, идущая на медицинское страхование, пенсионное обеспечение и социальное вспомоществование. В США все эти социальные расходы увеличились с 14% ВВП в 1990 г. до 18% ВВП в 2019 г. Конечно, это всё менее заметно, чем в Швеции (25%), но рост социальных расходов очевиден.
8 Главная причина достижений и благополучия американцев – в более высокой эффективности их экономики. Но она сопряжена с гораздо более значительной индивидуальной свободой граждан, чем в других странах, большими рисками во всех сферах жизни. Нельзя не видеть, что в США выше уровень насилия и опасного поведения на дорогах, высокой безработицы среди отдельных групп населения. Это приводит к снижению продолжительности жизни в США, от чего страдают прежде всего наименее обеспеченные, часто маргинализированные группы населения. Есть и другие проблемы, которые стоят перед страной. Но любопытно, что все эти проблемы не ведут к замедлению экономического роста. Уверенность инвесторов в экономических перспективах США остаётся очень высокой. Вложенные в 1990 г. 100 долл. в акции компаний, регистрируемых индексом S&P500, превратились в 2 300 долл. в 2023 г. Без акций американских компаний сумма увеличилась бы лишь до 510 долларов.
9 В долгосрочном плане есть ещё два фактора, которые обусловливают экономическое развитие. Во-первых, это размеры рабочей силы страны и, во-вторых, уровень её производительности. Более высокий уровень рождаемости и более свободные правила иммиграции обусловили серьёзное демографическое преимущество США по сравнению с другими развитыми странами. Так, численность основного трудоспособного населения, то есть лиц в возрасте от 25 до 64 лет увеличилась в США с 127 млн. человек в 1990 г. до 175 млн. человек в 2022 г., на 38%. В Западной Европе за этот же период численность трудоспособного населения увеличился лишь на 9%, с 94 млн до 102 млн человек.
10 Следует, правда, заметить, что в США более низкая экономическая активность трудоспособного населения, чем в Европе. И даже несмотря на это, численность рабочей силы в США за три минувших десятилетия выросла на 30%, в то время как в Европе – на 13%, а в Японии – на 7%.
11 Но самое главное – это не рост численности рабочей силы, а рост её производительности. По данным исследовательской организации «Конференс Борд» уровень производительности труда в США, рассчитанный как отношение ВВП к отработанному человеко-часу, с 1990 по 2022 гг. вырос на 67%, в то время как в Европе – на 55%, а в Японии – на 51%. Число отработанных человеко-часов в год в США составляет 1 800 (при 36-часовой рабочей неделе и 4-х неделях отпуска), в то время как в Европе число рабочих часов было на 200 меньше, хотя в США – на 500 меньше, чем в Китае.
12 В основном высокий уровень производительности труда в США проистекает из более масштабных инвестиций в экономику. Совокупная факторная производительность, которая учитывает вклад в рост производительности труда всех факторов производства, увеличилась в США с 1990 по 2019 г. на 20%, а в странах «Большой семёрки» в целом в 2 раза меньше.
13 Как определили учёные Принстонского университета, разделившие в аналитических целях всю экономику страны на 27 отраслей, наибольший вклад в рост производительности внесли информационные технологии, и в частности, компьютерное оборудование. С середины 90-х годов XX века до середины первого десятилетия XXI века рост производительности труда почти удвоился до более чем 3% ежегодно. В Европе этот период показал рост только на 2%.
14 Причины таких результатов в США – долгосрочное влияние инноваций, сделанных в Кремниевой долине и других инновационных центрах и являющихся драйверами роста производительности.
15 Важным фактором успешности американской экономики является высокий уровень квалификации американской рабочей силы. Квалификация берёт начало в системе школьного образования, где ученики получают базовые знания и первичные трудовые навыки. На каждого ученика в школе в США тратятся на 37% больше средств, чем в среднем по странам – членам ОЭСР (38 наиболее развитых стран мира). В США на каждого студента расходуется в среднем в 2 раза больше средств, чем в странах ОЭСР. Далеко не все студенты демонстрируют выдающиеся результаты, но большая группа лучших – несомненно. По доле трудоспособного населения, имеющего высшее образование, США уверенно лидируют среди развитых стран с показателем в 34%, уступая лишь Сингапуру.
16 Среди 15 лучших университетов мира, по оценке авторитетного «Индекса высшего образования» газеты «Таймс», 11 – американские. Наряду с подготовкой лучших американских студентов, наиболее престижные вузы США ежегодно заканчивают 200 тыс. иностранных студентов, многие из которых пополняют американский рынок труда.
17 США, имея высококвалифицированную рабочую силу, тратят на научные исследования 3,5% своего ВВП, уступая в 2023 г. лишь трём-четырём небольшим странам, лидирующим по данному показателю (Израиль, Южная Корея, Япония, Швейцария).
18

По данным Исследовательской службы Конгресса США в 2020 г. США находились на 1-м месте в мире по абсолютным расходам на научные исследования. Их величина составила 721 млрд долл. Ещё четыре страны, превысившие расходы на эти цели в сумме более 100 млрд долл., заметно отставали от США. На 2-м месте находился Китай (583 млрд долл.), на 3-м – Япония (174 млрд), на 4-м – Германия (143 млрд), на 5-м – Южная Корея (113 млрд). Россия находилась на 8-м месте (48 млрд долл.), уступая 6-е и 7-е места Франции (74,6 млрд) и Великобритании (56,4 млрд)2.

2. Congressional Research Service. Global Research and Development Expenditures: Fact Sheet Updated September 14, 2022. Available at: >>> (accessed 10.12.2023).
19 Важнейшим показателем инновационной мощи США является наибольшее количество патентов, зарегистрированных за рубежом, по сравнению с любыми другими странами. Доля таких патентов среди всех международных патентов увеличилась с 19% в 2004 г. до 22% в 2021 году.
20 Важным преимуществом экономики США являются географические масштабы страны, масштабы её населения, позволяющие внедрять разнообразные технологии на унифицированном рынке без каких-либо языковых и правовых барьеров. Единственная страна, имеющая сегодня такого рода преимущества, позволяющие конкурировать с США, это Китай. Правда, в Китае существуют определённые политические препятствия для реализации таких преимуществ.
21 Другим преимуществом такого рода является наличие в США большого количества минеральных месторождений, доступ к которым ранее был ограничен по причине низкой рентабельности добычи. Так, в первое десятилетие XXI века США импортировали более 10 млн. баррелей нефти ежедневно. В результате сланцевой революции и использования других новых революционных технологий в 2020 г. страна стала нетто-экспортёром нефти. Ещё раньше она стала нетто-экспортёром газа.
22 В результате большего использования нефти и газа США стали гораздо менее зависимы от добычи угля. В начале третьего десятилетия масштабы загрязнения карбон-диоксидом снизились на 18% по сравнению с серединой первого десятилетия XXI века.
23 Что усиливает два указанных преимущества американской экономики – её масштабы и квалификацию кадров – это динамизм экономических процессов. В частности, можно констатировать высокую мобильность американского населения. По данным опроса Института Гэллапа в 2013 г., каждый четвёртый американец по крайней мере раз в 5 лет переезжает из одного штата в другой. Около 5 млн человек ежегодно меняют место жительства, причём в основном эти люди с высоким образованием.
24 Важной характеристикой, отличающей американскую экономику от других, является очень развитый финансовый рынок, дающий возможность эффективно финансировать компании, в том числе и начинающие. В целом капитализация американского рынка составляет 170% ВВП, тогда как в большинстве других развитых стран этот показатель составляет менее 100%. Кроме того, именно в Америке сконцентрировано около 50% всего венчурного капитала мира.
25 После «ковидного заточения» предпринимательская инициатива американцев проявилась с новой силой – только в 2021 г. возникло 5,4 млн новых бизнесов, что на 53% больше, чем в 2019 г. Не все, конечно, добьются успеха, но как свидетельствуют оценки, предпринимательские потери при банкротствах в США и Канаде самые низкие среди всех стран ОЭСР.
26 Ещё один источник динамичной экономики – качество корпоративного управления. Как показали учёные из Стэнфорда Дж. ВанРинен и Н. Блум, США находятся на верхних позициях мировых управленческих рейтингов. С одной стороны, в Америке более высокая корпоративная культура, с другой – там гораздо проще уволить ненужных или плохо работающих сотрудников. Законодательство по защите работников не столь жёсткое как в других странах, что даёт свободу рук предпринимателям. По мнению многих экспертов, именно свобода предпринимательских решений объясняет по крайней мере половину той более высокой производительности труда, которую имеют США в сравнении с другими развитыми странами.
27 Вместе с тем уровень неравенства в доходах в США – самый высокий среди всех стран «Большой семёрки». В текущем десятилетии разрыв в доходах между богатыми и бедными, который рос в 1990-е годы и в начале 2000-х, стабилизировался. Более того, разрыв в доходах между низкодоходными категориями населения и людьми со средними доходами уменьшился. В то же время разрыв в доходах между наиболее богатыми американцами и представителями среднего класса продолжает расти.
28 Ещё более негативным проявлением жизни в США выглядит то, что ожидаемая продолжительность жизни в стране, составляющая в начале третьего десятилетия 77 лет, на 5 лет меньше, чем в других развитых странах. Для малообеспеченных американцев, не имеющих доступа к качественному здравоохранению, сталкивающихся в повседневной жизни с насилием, безработицей, низкими доходами, жизнь в Америке не выглядит процветающей. По мнению многих наблюдателей, американские политики не слишком склонны искать компромиссы между экономическим ростом и необходимостью благосостояния для всех. В дилемме между социальной справедливостью и экономической эффективностью верх всегда одерживает последняя. В этом американская экономическая модель заметно отличается от других моделей капитализма, например, шведской, да и в целом европейской.
29

Что касается экономических результатов, то пока и Европа, и Китай, и Индия проигрывают США. Это особенно видно по показателям производительности труда. Если принять американский уровень производительности труда за 100 (рассчитанный как ВВП на отработанный человеко-час), то, по данным Международной организации труда по уровню производительности труда в 2023 г. (в постоянных долларах 2017 г. по ППС), впереди США лишь несколько небольшим стран Европы (Люксембург, Ирландия, Норвегия, Нидерланды, Дания, Швейцария, Бельгия, Австрия) и Сингапур, которые погоды в мировой экономике не делают. Среди крупных стран США безусловно занимали первое место, за ними занимают уже длительное время Франция и Германия (примерно 80% американского уровня)3. Все остальные развитые страны по уровню производительности труда составляют 70–80% показателя США. Китай отстаёт по данному показателю примерно в 4 раза.

3. Statistics on Labor Productivity – JLostat. Available at: >>> ilo.org/topics/labor-productivity (accessed 05.01.2024).
30

Вызовы и пути их преодоления

 

Несмотря на всё ещё удержание по многим показателям лидерских позиций, есть реальные угрозы тем успешным результатам, которых США достигли. Одна из таких угроз – демографическая. Длительное время уровень рождаемости был в США выше, чем в Европе, но в настоящее время он уже сближается с европейским. Рост рабочей силы заметно замедлился. Так, в 1970-е годы его темпы составляли 2,5% в год, затем в последующие три десятилетия они замедлились до уровня в 1–0,7%, а в период 2021–2031 гг., после пандемии, составят, по прогнозам, в среднем 0,5%. Темпы роста населения сократятся в этот период до 0,75% ежегодно. В 2022 г. средний возраст населения составил 37 лет, что на 10 лет больше, чем было в 1970 г. К 2050 г. он составит уже более 43 лет, а число людей в возрасте 65 лет и старше по отношению к трудоспособному населению (25-64 года) будет в 2 раза больше, чем в 1970 году4.

4. Loretta J.Mester. 05/16/2023/ Longer-12un Trends and the U.S. Economy. >>> (accessed 12.11.2023).
31 При этом, хотя, как отмечалось, уровень производительности труда остаётся самым высоким среди развитых стран, темпы его роста сокращаются. За пять предшествующих пандемии лет они составили 1,5% по сравнению с 2,25% в период подъёма, предшествующего «Великой рецессии». Выходом из этой ситуации может быть более высокая иммиграция в страну.
32 Уже сейчас 18% рабочей силы страны родилось за рубежом, то есть являются иммигрантами. Вместе с тем антииммигрантские настроения в обществе и политика прежней администрации Д. Трампа могут ограничить приток мигрантов, что негативно скажется на экономическом росте. Антииммигрантские настроения уже привели к тому, что нынешний президент Дж. Байден за 2 года пребывания у власти выслал из страны не менее 2 млн. нелегальных иммигрантов.
33 Один из серьёзнейших вызовов всей американской социально-экономической системы – чрезвычайно высокая степень социального неравенства, в том числе по доходам. Так, средний годовой доход наиболее низкодоходных 20% домохозяйств составил в 2021 г. 12 тыс. долл. В то же время наиболее богатые 20% домохозяйств имели средний годовой доход в 805 тыс. долл. Разрыв, как видно, составляет 66 раз!
34 Ещё одной угрозой устойчивому и единому рынку США может стать ограничительная политика по отношению к компаниям, зарегистрированных в одних штатах, делать бизнес в других штатах. Так, подозрения в недружественной политике по отношению к нефтяным компаниям Техаса, привели к запрету деятельности ряда финансовых компаний других штатов.
35 Угрозой остаётся и вопрос об установлении нового потолка государственного долга США, что является предметом разногласий между республиканцами и демократами. Это может вновь привести к очередному «шатдауну», что несёт большие репутационные риски для американской финансовой системы и подрывает доверие иностранных и внутренних инвесторов.
36 Последствия экономической глобализации – ещё один предмет обсуждений и разногласий. Упор делается на вопросы национальной безопасности и промышленной политики. Необходимо, как считают многие политики и эксперты, вернуть приоритетные отрасли экономики в США. Речь идёт, прежде всего, о микроэлектронике. То же самое касается электромобилей, турбин для ветро- и гидроэлектростанций и других критически важных отраслей промышленности. Как полагают эксперты, необходимо потратить не менее 2,0 трлн долл., или около 10% ВВП, чтобы провести масштабную реструктуризацию американской экономики.
37

Хотя по большинству макроэкономических и научно-технологических показателей США всё ещё остаются лидером среди основных стран-конкурентов, некоторые существующие прогнозные оценки свидетельствуют о тенденции к снижению удельного веса страны в мировой экономике. Так, по прогнозу консалтинговой компании «PWC» к 2050 г. США по ВВП (ППС) перейдут со второй позиции, которую они будут ещё занимать и в 2030 г., на третье место, уступив два первых места Китаю и Индии (соответствующие показатели  – 58,5 трлн долл. (КНР), 44,1 трлн долл. (Индия) и 34,1 трлн долл. (США). На четвёртое и пятое места, в соответствии с этим прогнозом, выйдут Индонезия и Бразилия, а на шестое – Россия (её место не изменится с начала 2020-х годов)5.

5. The Long View. How will the global economic order change by 2050? February 2017. Available at: >>> (accessed 11.10.2023).
38 Разумеется, изменения количественных пропорций в показателях ВВП (особенно по ППС) не означают кардинальных перемен роли и значения стран в мировой экономике, в научно-технической сфере, в мирохозяйственных связях и мировых финансах. Применительно к США, в обозримой перспективе её научно-технический потенциал и роль в мировых финансах вряд ли окажется досягаем для стран, вырывающихся вперед по показателям ВВП.
39 Тем не менее угроза ослабления позиций США по целому ряду показателей, несомненно, существует. Это хорошо понимают и в самих Соединённых Штатах, что приводит к поиску усилий по укреплению экономического потенциала страны, развитию её научно-технического потенциала как на корпоративном, так и на государственном уровне.
40 Так, президент Дж. Байден подписал целый ряд законов, направленных на укрепление американской экономики и её позиций в мире. Уже принято три масштабных пакета законодательства, призванного способствовать модернизации экономики, развитию рынков и подготовка рабочей силы.
41 Речь идёт о развитии критически важных отраслей экономики и инфраструктуры, об инвестициях в человеческий капитал и создание рабочих мест, об укреплении логистических связей и поддержание конкурентоспособных рынков, о развитии зелёной энергетики и соответствующей инфраструктуры.
42 Среди них можно особо отметить закон «О ЧИПС и науке» (закон «О создании полезных стимулов для производства полупроводников для Америки» – CHIPS and Science Act - Creating Helpful Incentives to Produce Semiconductors for America Act, CHIPS Act), принятый 117-м Конгрессом США и подписанный президентом Дж. Байденом 9 августа 2022 г. По данному закону будет ассигновано почти 53 млрд долл. на проведение исследований в области микроэлектроники и развитие производства полупроводников.
43 Ещё одним важнейшим законом можно назвать закон «О снижении инфляции» (Inflation Reduction Act, JRA), принятый 16 августа 2023 г. Он предусматривает, в частности, переход на экологически чистую энергию, производство электромобилей, а также налоговую реформу. Предусматривается потратить на эти цели около 740 млрд долл., в том числе 370 млрд долл. на финансирование экологически чистых источников энергии. Это позволит выполнить поставленную цель сократить выбросы парниковых газов на 37–41% к 2030 году.
44

Ещё одно крупнейшее направление реформ, намеченное в США, –закон «Об инвестициях в инфраструктуру и рабочие места» (Bipartisan Infrastructure Law), принятый 15 ноября 2021 г. Он предполагает израсходовать 715 млрд долл. на строительство и модернизацию автомобильных и железных дорог, на повышение безопасности дорожного движения. Более новая версия закона увеличивает его расходы до 1,2 трлн долл. и включение в него таких программ, как расширение строительства широкополосного интернета, обновление электросетей и программ по развитию систем подачи чистой воды6.

6. Heather Boushey, Chief Economist, Investing in America Cabinet. Understanding the Economics of Investing in America: A Collection of Resources. Available at: >>> (accessed 07.12.2023).
45

Заключение

 

Проделанный анализ свидетельствует, что по ключевым показателям экономического развития – валовому внутреннему продукту, научно-техническому потенциалу и, прежде всего, по эффективности общественного производства – США сохраняют лидирующие позиции в мире. Среди наиболее развитых стран позиции страны в последние годы даже укрепились. Во многом это объясняется высокой степенью наукоёмкости экономики США и высоким уровнем квалификации рабочей силы страны, приоритетом целей эффективности над целями социальной справедливости.
46 Вместе с тем в долговременном плане США сталкиваются с очевидными макроэкономическими и социальными вызовами, прежде всего со стороны Китая и других развивающихся экономик. Речь идёт о таких количественных показателях, как ВВП (по ППС), где в обозримом будущем США могут уступить ряду стран первые позиции, о высокой социальной дифференциации американского населения, о необходимости модернизации американской промышленности и всей экономической инфраструктуры. Государство, осознавая как текущие, так и долгосрочные вызовы предпринимает усилия для преодоления существующих и будущих угроз.

References

1. America's economic outperformance is a marvel to behold. April 13th 2023. Washington, DC. Available at: http//www.economist.com/briefing/2023/04/13/from-strength-to-strength (accessed 15.11.2023).

2. Congressional Research Service. Global Research and Development Expenditures: Fact Sheet Updated September 14, 2022. Available at: http://crsreports.congress.gov (accessed 10.12.2023).

3. Statistics on Labor Productivity – JLostat. Available at: http://ilostat ilo.org/topics/labor-productivity (accessed 05.01.2024).

4. Loretta J.Mester. 05/16/2023/ Longer-12un Trends and the U.S. Economy. http://www.cleveland.org/collections/speeches/2023/sp-20230516-longer-run-trends-us-economy (accessed 12.11.2023).

5. The Wealth of Households: 2021. Current Population Reports. Briana Sullivan, Donald Hays and Neil Bennett PZOBR-183, June 2023. Available at: http://census.gov/libery/publications/2023/demo/p70br-183.html (accessed 05.02.2024).

6. The Long View. How will the global economic order change by 2050? February 2017. Available at: http://www.pwl.com (accessed 11.10.2023).

7. Heather Boushey, Chief Economist, Investing in America Cabinet. Understanding the Economics of Investing in America: A Collection of Resources. Available at: http://www.whitchoyse.gov/briaefing-room/blog/2023/08/11/iia-recources (accessed 07.12.2023).

Comments

No posts found

Write a review
Translate